堪薩斯州威奇托2011年2月10日電 /美通社亞洲/ -- Spirit AeroSystems Holdings, Inc. (NYSE: SPR) 公布了2010年第四季度和全年財務(wù)業(yè)績，由于大型商用飛機需求依然強勁，整個公司取得了穩(wěn)固的核心經(jīng)營業(yè)績。
鑒于大型商用飛機交付量的減少被非生產(chǎn)營收抵消，Spirit 2010年第四季度營收為10.71億美元，與2009年同期的10.78億美元相比保持穩(wěn)定。經(jīng)營盈余為9600萬美元，而2009年同期為8500萬美元。該季度凈盈余為6200萬美元，合完全稀釋后每股0.44美元，而2009年同期為5000萬美元，合完全稀釋后每股0.36美元。（表1）
表1. 財務(wù)業(yè)績摘要（未經(jīng)審計）
第四季度 12個月
----------- -------------
（單位：百萬美元，
每股數(shù)據(jù)除外） 2010年 2009年 變化 2010年 2009年 變化
------------ ---- ---- ------ ---- ---- ------
營收 $1,071 $1,078 ~0% $4,172 $4,079 2%
經(jīng)營盈余 $96 $85 13% $357 $303 18%
經(jīng)營盈余占
營收的比例 9.0% 7.9% 110 BPS 8.6% 7.4% 120 BPS
凈盈余 $62 $50 24% $219 $192 14%
凈盈余占
營收的比例 5.8% 4.6% 120 BPS 5.2% 4.7% 50 BPS
每股盈余
（完全稀釋后） $0.44 $0.36 22% $1.55 $1.37 13%
完全稀釋后
加權(quán)平均股數(shù) 141.8 140.2 141.0 139.8
------------- ----- ----- ----- -----
第四季度稅前盈余因按照與 UAW（美國汽車、航天和農(nóng)機工人聯(lián)合會）新簽署的10年期協(xié)議向符合條件的工會員工發(fā)放股票而減少了約300萬美元（合每股0.02美元）。
全年營收為41.72億美元。全年經(jīng)營盈余較2009年增長18%，達到3.57億美元。全年凈盈余較2009年的1.92億美元（合完全稀釋后每股1.37美元）增長14%，達到2.19億美元（合完全稀釋后每股1.55美元）。
該公司總裁兼首席執(zhí)行官 Jeff Turner 表示：“2010年，我們的核心項目繼續(xù)順利實施，開發(fā)項目也取得了良好進展。由于全球?qū)Υ笮蜕逃蔑w機的需求依然強勁，并且新產(chǎn)品被推向市場，公司的運營發(fā)展勢頭繼續(xù)增強。”
Turner 接著說：“第四季度，我們向客戶交付了240多個核心產(chǎn)品，并將首個復(fù)合型 CH-53K 直升機機身交到客戶手中。我們還在俄克拉荷馬州與 UAW 就一份新的10年期勞動合同達成了共識，并與波音一起確定了787項目的未來發(fā)展路線?！?br />
Turner 總結(jié)說：“展望未來，隨著我們的核心產(chǎn)品銷量提升，開發(fā)項目日漸成熟，我們公司會擁有雄厚的財務(wù)實力，并具備良好的競爭優(yōu)勢。憑借大量的未交付訂單為 Spirit 的未來發(fā)展提供支持，我們正在實施拓展核心業(yè)務(wù)產(chǎn)能的計劃。憑借這一增長預(yù)期以及我們對業(yè)績的關(guān)注，我們完全有能力創(chuàng)造長期價值。”
截至2010年第四季度末，Spirit 的未交付訂單總額為283億美元。Spirit 根據(jù)產(chǎn)品合同價格、空客 (Airbus) 和波音 (Boeing) 公布的已確認訂單未交付數(shù)量以及其他客戶的已確認訂單數(shù)來計算其未交付訂單金額。
Spirit 更新了其2010年第四季度的合約盈利能力預(yù)測，從而產(chǎn)生了凈額為稅前1000萬美元（合每股0.05美元）的不利累計追補調(diào)整，這主要與787項目合約盈利能力預(yù)測的變化有關(guān)。相比而言，Spirit 2009年第四季度則生成了3400萬美元的不利累計追補調(diào)整。
2010年第四季度，該公司的經(jīng)營現(xiàn)金流為3.64億美元，而2009年第四季度為1.97萬美元。相比2009年第四季度，當前季度反映出相對穩(wěn)定的運營資金，同時業(yè)績主要是遞延營收增多的結(jié)果，其中部分被當前遞延稅收效應(yīng)所抵消。（表2）
表2. 現(xiàn)金流和流動性
第四季度 12個月
----------- -------------
（單位：百萬美元） 2010 2009 2010 2009
--------------- ---- ---- ---- ----
經(jīng)營現(xiàn)金流 $364 $197 $125 ($14)
不動產(chǎn)、廠房和設(shè)備的購買 ($105) ($70) ($288) ($228)
2010年 2009年
12月31日 12月31日
流動性
---- ----
現(xiàn)金 $482 $369
總債務(wù) $1,197 $894
---------- ------ ----
2010年年末的現(xiàn)金余額為4.82億美元，同比增長了1.13億美元，主要反映出2010年11月發(fā)行3億美元優(yōu)先無擔保債券取得的收益，以及收到與該公司開發(fā)項目相關(guān)的一次性合同付款，其中部分被持續(xù)開展的新項目投資所抵消。2010年第四季度末，Spirit 6.5億美元的循環(huán)信貸額度仍然未被使用，其中約1900萬美元預(yù)留給財務(wù)信用證。該季度末債務(wù)余額為11.97億美元，同比增長了3.03億美元，主要反映出2010年第四季度發(fā)行的無擔保債券的相關(guān)債務(wù)。
2010年第四季度，該公司的標準普爾 (Standard & Poor's) 信貸評級為 BB 級，穆迪 (Moody's) 評級升至 Ba2 級。
財務(wù)業(yè)績展望
基于2011年交付485至500架波音飛機的預(yù)測；B787有望交付；2011年交付約520至530架空客飛機的預(yù)測；Spirit 對非原始設(shè)備生產(chǎn)商生產(chǎn)活動及其他客戶的內(nèi)部預(yù)測；以及外匯匯率保持在2010年下半年水平的預(yù)測，Spirit 2011年全年營收預(yù)計將介于45億美元至47億美元之間。
2011年完全稀釋后每股盈余預(yù)計將介于1.70美元至1.90美元之間，反映出核心項目不斷發(fā)展和新項目進入初始生產(chǎn)階段。
扣除資本支出后，經(jīng)營現(xiàn)金流總額預(yù)計將約為-2.50億美元，資本支出約為3.25億美元。
2011年的實際稅率預(yù)計將介于31%和32%之間。（表3）
該公司財務(wù)業(yè)績預(yù)測的風險包括：787交付數(shù)量；高于預(yù)期的一次性和經(jīng)常性項目開發(fā)成本；中程商務(wù)機市場的風險；能否達到預(yù)期的生產(chǎn)力和成本降低目標；以及能否完成787修訂合同。
表3. 財務(wù)業(yè)績預(yù)測 2010實際 2011 預(yù)測
------------------- ------ -------------
營收 42億美元 45-47億美元
每股盈余（完全稀釋后） 1.55美元 1.70-1.90美元
實際稅率 26.3% 31% - 32%
經(jīng)營現(xiàn)金流 1.25億美元 約7500萬美元
資本支出 2.88萬美元 約3.25萬美元
-------------------- ---------- -------------
有關(guān)前瞻性陳述的警戒性聲明
本新聞稿中包含“前瞻性陳述”。這些前瞻性陳述反映了該公司當前對未來事件的預(yù)期或預(yù)測。前瞻性陳述一般可通過以下一些前瞻性的措辭加以辨別，如“可能”、“將”、“預(yù)計”、“預(yù)期”、“打算”、“估計”、“相信”、“預(yù)測”、“繼續(xù)”、“計劃”、“預(yù)見”或其他類似詞語，或這些詞語的否定形式，除非文意另有所指。這些陳述反映的是該公司管理層對未來事件的當前觀點，并且受一些已知及未知風險和不確定因素的影響。該公司的實際業(yè)績可能與這些前瞻性陳述中預(yù)測的結(jié)果產(chǎn)生重大出入。因此，該公司提醒投資者不要過度依賴這些前瞻性陳述。可能導(dǎo)致實際結(jié)果與前瞻性陳述產(chǎn)生重大出入以及投資者評估該公司前景時必須考慮的重要因素包括，但不限于：該公司繼續(xù)壯大業(yè)務(wù)和執(zhí)行增長戰(zhàn)略的能力（包括新項目的時間安排和執(zhí)行情況）；該公司履行義務(wù)和管理與其新的民用和商務(wù)飛機開發(fā)項目及相關(guān)經(jīng)常性生產(chǎn)有關(guān)的成本的能力；某些波音飛機（包括但不僅限于 B737、B747、B767 和 B777 項目）以及空客 A320 和 A380 項目生產(chǎn)速度放緩的可能性（這可能受到全球經(jīng)濟持續(xù)疲軟、民航領(lǐng)域面臨經(jīng)濟挑戰(zhàn)、商業(yè)和消費者信心的低迷以及全球金融和信貸市場持續(xù)動蕩的不利影響，包括但不僅限于歐洲主權(quán)債務(wù)危機）；無法解決與波音之間有關(guān) B787 項目一次性和經(jīng)常性成本的重大訴訟；因全球經(jīng)濟衰退所導(dǎo)致的商務(wù)噴氣機生產(chǎn)速度不斷下降和客戶取消或推遲訂單；波音 B787 和空客 A350 XWB（超寬體）新飛機項目的認證及交付等重大事件的順利完成和及時執(zhí)行（包括獲得必要的監(jiān)管批準和客戶是否遵守他們公布的計劃表）；該公司與更多客戶達成供應(yīng)協(xié)議的能力以及與兩大客戶（波音、空客）及其他客戶之間的現(xiàn)有供應(yīng)協(xié)議中的各方履行協(xié)議要求的能力和客戶拖欠付款的風險；客戶訂單取消、延期或減少或勞資糾紛、恐怖活動對波音和空客飛機生產(chǎn)帶來的任何負面影響；疾病或流行性疾病的爆發(fā)對航空需求或該公司業(yè)務(wù)產(chǎn)生的任何不利影響；養(yǎng)老金計劃資產(chǎn)收益和未來養(yǎng)老金債務(wù)貼現(xiàn)率變化的影響；該公司獲得其他貸款或再融資債務(wù)的能力；來自原始設(shè)備制造商和其他飛機構(gòu)件供應(yīng)商的競爭；美國國內(nèi)外政府法律法規(guī)的影響，如美國出口管制法、《反海外腐敗法》(Foreign Corrupt Practices Act)、環(huán)境法和代理法規(guī)；原材料和購置組件的成本和可用性；該公司能否成功延長與工會簽署的主要集體協(xié)商合同或就這些合同與工會重新協(xié)商；能否招聘和留住優(yōu)秀員工以及維系與代表眾多員工的工會之間的關(guān)系；美國及其他國家政府在國防方面的開支；該公司現(xiàn)金流和借款額度無法滿足更多資本需求或支付其債務(wù)利息和本金的可能性，以及該公司無法獲得其他貸款或再融資資金的可能性；如果利率大幅提高該公司可能為其循環(huán)信貸額度支付更高利息；當前或未來訴訟和監(jiān)管措施的結(jié)果或影響；該公司可能支付的產(chǎn)品質(zhì)量責任賠償。以上列舉的因素并不詳盡，該公司無法預(yù)知一切可能令實際結(jié)果與前瞻性陳述大相徑庭的因素。這些因素僅述及截至截稿日期的情況，可能出現(xiàn)一些新的因素或上述因素的變化可能會對該公司的業(yè)務(wù)產(chǎn)生影響。與其他任何預(yù)測和預(yù)期一樣，這些陳述固然會受到不確定性因素和情況變化的影響。若非法律要求，該公司概不承擔任何根據(jù)新信息、未來事件或其它變化公開更新或修改任何前瞻性陳述的義務(wù)。敬請讀者仔細查看該公司2009會計年度 10-K 表年報中的“風險因素”部分，獲取有關(guān)這些因素的更完整討論以及可能影響該公司業(yè)績的其它因素。
附錄
部門業(yè)績
機身系統(tǒng)
2010年第四季度，機身系統(tǒng)部門營收為5.191億美元，較上年同期增長2.6%，這主要是由額外的非生產(chǎn)營收所推動。2010年第四季度，該部門的經(jīng)營利潤率為13.1%，上年同期的經(jīng)營利潤率為11.5%。2010年第四季度，該部門實現(xiàn)的不利稅前累積追補調(diào)整為200萬美元，而上年同期的不利稅前累積追補調(diào)整為2100萬美元。
推進系統(tǒng)
2010年第四季度，推進系統(tǒng)部門營收為2.628億美元，較上年同期增長1.9%，這主要是由額外的非生產(chǎn)營收和產(chǎn)品結(jié)構(gòu)所推動。2010年第四季度，該部門的經(jīng)營利潤率為15.2%，上年同期為9.8%，這主要是由有利的產(chǎn)品結(jié)構(gòu)所推動。2010年第四季度，該部門錄得500萬美元的不利稅前累積追補調(diào)整。2009年第四季度，該部門的售后配件銷售額有所下降，不利稅前累積追補調(diào)整則為800萬美元。
機翼系統(tǒng)
2010年第四季度，機翼系統(tǒng)部門營收為2.877億美元，較上年同期下降7.6%，這是因為上季度包括額外的非生產(chǎn)營收。2010年第四季度，該部門的經(jīng)營利潤率為9.7%，上年同期的經(jīng)營利潤率為10.7%。2010年第四季度，該部門錄得300萬美元的不利稅前累積追補調(diào)整，而上年同期則為500萬美元。
表4.部門業(yè)績報告
（未經(jīng)審計）
第四季度
-----------
（單位：百萬美元） 2010年 2009年 變化
----------------- ---- ---- ------
部門營收
機身系統(tǒng) $519.1 $506.0 2.6%
推進系統(tǒng) $262.8 $257.9 1.9%
機翼系統(tǒng) $287.7 $311.5 (7.6%)
其它所有部門 $1.5 $2.3 (34.8%)
------------- ------- ------ -------
部門營收總額 $1,071.1 $1,077.7 (0.6%)
部門經(jīng)營盈余
機身系統(tǒng) $67.9 $58.2 16.7%
推進系統(tǒng) $39.9 $25.4 57.1%
機翼系統(tǒng) $27.9 $33.4 (16.5%)
其它所有部門 $0.5 ($0.4) 225.0%
---- ----- -----
部門經(jīng)營盈余總額 $136.2 $116.6 16.8%
未分配的企業(yè)銷售、
一般和管理費用 ($35.6) ($29.8) 19.5%
未分配的研發(fā)費用 ($1.4) ($1.9) (26.3%)
未分配的銷售成本(1)(2) ($3.3) $0.0 NA
---------------------- ----- ------ -----
經(jīng)營盈余總額 $95.9 $84.9 13.0%
部門經(jīng)營利潤率
機身系統(tǒng) 13.1% 11.5% 160 BPS
推進系統(tǒng) 15.2% 9.8% 540 BPS
機翼系統(tǒng) 9.7% 10.7% (100) BPS
其它所有部門 33.3% (17.4%) 5,070 BPS
-------------- ----- ----- --------
部門總經(jīng)營利潤率 12.7% 10.8% 190 BPS
總經(jīng)營利潤率 9.0% 7.9% 110 BPS
----------------------- ----- ----- --------
表4.部門業(yè)績報告
（未經(jīng)審計）
12個月
-----------
（單位：百萬美元） 2010年 2009年 變化
--------------- ---- ---- ------
部門營收
機身系統(tǒng) $2,035.1 $2,003.6 1.6%
推進系統(tǒng) $1,061.8 $1,030.0 3.1%
機翼系統(tǒng) $1,067.4 $1,024.4 4.2%
其它所有部門 $8.1 $20.5 (60.5%)
---- ---- ---- ----
部門營收總額 $4,172.4 $4,078.5 2.3%
部門經(jīng)營盈
機身系統(tǒng) $292.3 $287.6 1.6%
推進系統(tǒng) $137.5 $122.6 12.2%
機翼系統(tǒng) $101.0 $20.7 387.9%
其它所有部門 ($1.8) ($1.4) (28.6%)
---- ----- -----
部門經(jīng)營盈余總額 $529.0 $429.5 23.2%
未分配的企業(yè)銷售、
一般和管理費用 ($139.7) ($122.7) 13.9%
未分配的研發(fā)費用 ($3.6) ($3.5) 2.9%
未分配的銷售成本(1)(2) ($28.7) $0.0 NA
----- ---- ----
經(jīng)營盈余總額 $357.0 $303.3 17.7%
部門經(jīng)營利潤率
機身系統(tǒng) 14.4% 14.4% 0 BPS
推進系統(tǒng) 12.9% 11.9% 100 BPS
機翼系統(tǒng) 9.5% 2.0% 750 BPS
(1,540)
其它所有部門 (22.2%) (6.8%) BPS
---- ------- --------
部門總經(jīng)營利潤率 12.7% 10.5% 220 BPS
---------------- ---- ------- --------
總經(jīng)營利潤率 8.6% 7.4% 120 BPS
---------------- ---- ------- --------
（1）2010年第四季度的費用與向 UAW 代表員工派發(fā)股票有關(guān)（與批準一項新的10年期勞工協(xié)議有關(guān)）。
(2) 年初至今的費用包括向 UAW 代表員工派發(fā)股票產(chǎn)生的第四季度費用；第三季度 IAM（國際機械師和航空航天工作人員協(xié)會）提前退休計劃產(chǎn)生的費用；以及第二季度向 IAM 代表員工派發(fā)股票產(chǎn)生的費用（與批準他們的10年期勞工協(xié)議有關(guān)）。
Spirit 組件交付數(shù)據(jù)表
（一套組件相當于一架飛機）
2009年 Spirit AeroSystems 交付量
第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 2009年總交付量
--- --- --- --- ----
B737 74 96 93 87 350
B747 3 1 3 4 11
B767 3 3 3 3 12
B777 21 21 21 19 82
B787 2 2 2 5 11
--- --- --- --- ---
合計 103 123 122 118 466
A320 系列 105 101 94 108 408
A330/340 26 23 28 23 100
A380 - 2 5 4 11
--- --- --- --- ---
合計 131 126 127 135 519
豪客 850XP 18 13 6 7 44
--- --- --- --- ---
Spirit 合計 252 262 255 260 1,029
=== === === === =====
2010年 Spirit AeroSystems 交付數(shù)據(jù)表
第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 2010年總交付量
--- ---- ---- ---- ------
B737 94 96 93 89 372
B747 3 1 2 4 10
B767 3 4 3 5 15
B777 21 18 14 14 67
B787 5 4 4 3 16
--- --- --- --- ---
合計 126 123 116 115 480
A320 系列 102 95 75 96 368
A330/340 25 23 5 19 72
A380 1 5 7 5 18
--- --- --- --- ---
合計 128 123 87 120 458
豪客 850XP 5 4 4 6 19
--- --- --- --- ---
Spirit 合計 259 250 207 241 957
=== === === === ===
Spirit AeroSystems Holdings, Inc. 簡明合并經(jīng)營報表
（未經(jīng)審計）
截至2010年 截至2009年 截至2010年 截至2009年
12月31日的 12月31日的 12月31日的 12月31日的
---------- ---------- ---------- ---------
3個月 12個月
--------- ---------
（單位：百萬美元，
每股數(shù)據(jù)除外）
凈營收 $1,071.1 $1,077.7 $4,172.4 $4,078.5
經(jīng)營成本和費用：
銷售成本 918.7 944.2 3,607.9 3,581.4
銷售、一般和管理費用
40.1 33.5 156.0 137.1
研發(fā)費用 16.4 15.1 51.5 56.7
---- ---- ---- ----
經(jīng)營成本和費用合計
975.2 992.8 3,815.4 3,775.2
經(jīng)營盈余 95.9 84.9 357.0 303.3
利息費用和財務(wù)費用攤銷
(18.5) (14.5) (59.1) (43.6)
利息收入 0.1 0.8 0.3 7.0
其它收入（費用）凈值
(0.1) 0.9 (0.4) 6.1
---- --- ---- ---
不計所得稅和關(guān)聯(lián)企業(yè)股
權(quán)凈虧損的盈余
77.4 72.1 297.8 272.8
所得稅準備金 (15.4) (22.1) (78.2) (80.9)
----- ----- ----- -----
不計關(guān)聯(lián)企業(yè)股權(quán)凈虧損
的盈余
62.0 50.0 219.6 191.9
關(guān)聯(lián)企業(yè)的股權(quán)凈虧損
(0.1) - (0.7) (0.2)
---- --- ---- ----
凈盈余 $61.9 $50.0 $218.9 $191.7
===== ===== ====== ======
每股盈余
基本 $0.44 $0.36 $1.56 $1.39
股數(shù) 138.4 137.2 137.9 138.3
稀釋后 $0.44 $0.36 $1.55 $1.37
股數(shù) 141.8 140.2 141.0 139.8
Spirit AeroSystems Holdings, Inc.
簡明合并資產(chǎn)負債表
（未經(jīng)審計）
2010年 2009年
12月31日 12月31日
-------- --------
（單位：百萬美元）
流動資產(chǎn)
現(xiàn)金和現(xiàn)金等價物 $481.6 $369.0
應(yīng)收賬款凈值 200.2 160.4
庫存凈值 2,507.9 2,206.9
其它流動資產(chǎn) 105.0 116.6
----- -----
流動資產(chǎn)合計 3,294.7 2,852.9
地產(chǎn)、工廠和設(shè)備凈值 1,470.0 1,279.3
養(yǎng)老金資產(chǎn) 172.4 171.2
其它資產(chǎn) 164.9 170.4
----- -----
資產(chǎn)合計 $5,102.0 $4,473.8
======== ========
流動負債
應(yīng)付賬款 $443.5 $441.3
應(yīng)計費用 220.3 165.5
長期債務(wù)的流動部分 9.5 9.1
短期預(yù)付款 169.4 237.4
短期遞延營收 302.6 107.1
其它流動負債 19.5 21.8
---- ----
流動負債合計 1,164.8 982.2
長期債務(wù) 1,187.3 884.7
長期預(yù)付款 655.2 727.5
遞延營收和其它遞延貸項 29.0 46.0
養(yǎng)老金/OPEB 債務(wù) 72.5 62.6
其它負債 182.3 197.0
權(quán)益
優(yōu)先股（面值0.01美元），
已授權(quán)10,000,000股，
沒有已發(fā)行股 - -
A 類普通股（面值0.01美元），
已授權(quán)200,000,000股，
分別發(fā)行107,201,314股
105,064,561股 1.1 1.0
B 類普通股（面值0.01美元），
已授權(quán)150,000,000股，
分別發(fā)行34,897,388股和
35,669,740股 0.3 0.4
其它實收資本 983.6 949.8
其它綜合虧損總額 (75.3) (59.7)
留存收益 900.7 681.8
----- -----
股東權(quán)益合計 1,810.4 1,573.3
非控制性權(quán)益 0.5 0.5
--- ---
權(quán)益合計 1,810.9 1,573.8
------- -------
負債和權(quán)益合計 $5,102.0 $4,473.8
======== ========
Spirit AeroSystems Holdings, Inc.
簡明合并現(xiàn)金流報表
（未經(jīng)審計）
截至2010年12月31日的 截至2009年12月31日的
-------------------- --------------------
12個月 12個月
------ ------
（單位：百萬美元）
經(jīng)營活動
凈盈余 $218.9 $191.7
凈盈余和經(jīng)營活動提供（使用）
的凈現(xiàn)金的對賬調(diào)整項
折舊費用 115.3 123.0
攤銷費用 12.7 11.0
長期應(yīng)收款項累計 - (6.5)
員工股票薪酬費用 28.8 10.1
股票支付協(xié)議
帶來的超額稅收收益 (5.0) -
外匯交易產(chǎn)生的（收益）/虧損 4.8 (4.5)
資產(chǎn)處置損失 0.7 0.1
遞延稅 48.6 28.7
長期稅惠 (9.7) -
養(yǎng)老金和其它退休后福利凈值 (8.9) 2.2
補助收入 (3.1) (1.9)
關(guān)聯(lián)企業(yè)的股權(quán)凈虧損 0.7 0.2
資產(chǎn)和負債變動
應(yīng)收賬款 (41.6) (8.2)
庫存凈值 (300.3) (320.7)
應(yīng)付款項和應(yīng)計負債 26.8 125.7
預(yù)付款 (140.3) (97.5)
遞延營收和其它遞延貸項 181.8 (14.8)
其它 (5.1) (52.5)
經(jīng)營活動提供（使用）的凈現(xiàn)金 125.1 (13.9)
----- -----
投資活動
購買地產(chǎn)、工廠和設(shè)備 (288.1) (228.2)
長期應(yīng)收款項 - 115.4
其它 (0.3) 0.4
投資活動提供（使用）的凈現(xiàn)金 (288.4) (112.4)
------ ------
融資活動
循環(huán)信用額度收益 150.0 300.0
循環(huán)信用額度付款 (150.0) (300.0)
債務(wù)發(fā)行收益 - 6.9
債券發(fā)行收益 300.0 293.4
政府補助收益 - 0.7
債務(wù)本金支付 (9.6) (7.6)
債務(wù)發(fā)行和融資費用 (18.0) (17.3)
股票支付協(xié)議
產(chǎn)生的超額稅收收益 5.0 -
融資活動提供的凈現(xiàn)金 277.4 276.1
----- -----
匯率變動對現(xiàn)金和現(xiàn)金等價物的影響 (1.5) 2.7
---- ---
期內(nèi)現(xiàn)金和現(xiàn)金等價物的凈增
值 112.6 152.5
期初現(xiàn)金和現(xiàn)金等價物 369.0 216.5
期末現(xiàn)金和現(xiàn)金等價物 $481.6 $369.0
====== ======
?
